PAI Partners signe un accord en vue d’acquérir La Compagnie des Desserts auprès d’Argos Wityu

PAI Partners (« PAI »), acteur reconnu du capital-investissement, annonce la signature d’un accord portant sur l’acquisition de La Compagnie des Desserts (« LCDD » ou « la société »), un des premiers fabricants de desserts surgelés haut de gamme pour le marché des services de restauration, auprès d’Argos Wityu, fonds d’investissement européen indépendant. Crédit Mutuel Equity, actionnaire de la société à hauteur de 20% aux côtés d’Argos Wityu, cède également la totalité de sa participation, après avoir accompagné depuis 2005 la famille Barral, fondatrice de LCDD.

La Compagnie des Desserts, dont le siège est en France, crée, fabrique et distribue des crèmes glacées artisanales et des pâtisseries surgelées haut de gamme pour les professionnels de la restauration. La société compte plus de 23 000 clients en Europe, principalement en France, en Espagne et au Royaume-Uni et exploite sept sites de production ainsi que six plateformes logistiques.

PAI, par l’intermédiaire de PAI Mid-Market Fund (« PAI MMF »), son fonds dédié aux opportunités « mid-market », travaillera avec LCDD pour lui permettre de renforcer ses parts de marché, d’optimiser son empreinte territoriale et d’accélérer son expansion internationale, à la fois par croissance organique et par croissance externe afin de devenir un leader paneuropéen des desserts surgelés haut de gamme.

Pour réaliser cette ambition, PAI mettra à profit son expertise du secteur de l’alimentaire et des biens de consommation pour permettre à LCDD de continuer à s’adapter à l’évolution des tendances de consommation, comme la demande de produits à faible teneur en sucre ou d’origine végétale. Depuis sa création, PAI a mené 33 opérations de capital-investissement dans le secteur de l’alimentaire et des biens de consommation. Ces investissements ont permis d’accélérer la transformation et la croissance des entreprises et de créer des leaders mondiaux grâce à une collaboration réussie avec les équipes de direction.

Depuis son entrée au capital en 2016, Argos Wityu a travaillé en étroite collaboration avec l’équipe de management. Sur cette période, le chiffre d’affaires et l’effectif de l’entreprise ont presque doublé pour atteindre respectivement 117 millions d’euros et plus de 700 personnes. LCDD a reproduit avec succès son modèle d’entreprise au Royaume-Uni, en Espagne, au Portugal et en Belgique, s’est implantée en Suisse et aux Etats-Unis et s’est développée au Royaume-Uni, en Espagne et en France en réalisant trois acquisitions stratégiques. La société a étendu ses activités à de nouveaux segments de marché dans les services de restauration, tels que les loisirs, la vente à emporter ou les « dark kitchens » et a lancé des produits vegans et écoresponsables.

Philippe Bonny, Président-Directeur général de La Compagnie des Desserts, et Sylvain Bertrand, Directeur général du groupe, déclarent : « Avec Argos, nous avons fait de LCDD un leader des desserts surgelés haut de gamme destinés aux professionnels de la restauration. L’entrée au capital de PAI Partners constitue une validation de la stratégie de l’entreprise, une reconnaissance du travail accompli par ses équipes et une nouvelle étape enthousiasmante, pleine de promesses et de perspectives ».

Stefano Drago, Partenaire fondateur de PAI MMF, indique : « Nous nous réjouissons de collaborer avec LCDD pour soutenir sa stratégie de transformation en un leader paneuropéen des desserts surgelés haut de gamme. La société est particulièrement bien positionnée pour répondre au besoin accru d’externalisation de la préparation de desserts dans les secteurs de l’hôtellerie et de la restauration portée par la gestion de la pénurie de main d’œuvre et les besoins d’innovation ».

Gilles Lorang, Managing Partner chez Argos Wityu, ajoute : « Philippe Bonny et son équipe ont réalisé un travail remarquable en accélérant le développement de leur groupe qui était déjà rapide, grâce à l’enrichissement de son offre de produits. Ils ont montré une excellente capacité d’adaptation et de rebond pendant et après la crise du Covid-19. Le soutien de PAI Partners va constituer pour LCDD un formidable tremplin de croissance ».